Es recomendable también comparar las tasas ofrecidas por otras instituciones. El Banco Central de la República Argentina (BCRA) dispone de un comparador oficial que permite a los usuarios verificar las TNA disponibles para plazos fijos realizados en línea. Los valores reflejan las condiciones presentes de cada entidad y están sujetas a modificaciones según las actualizaciones que realicen los bancos.
Para calcular la rentabilidad de un plazo fijo tradicional se toma el capital, se multiplica por la TNA y se ajusta por los 90 días de inmovilización de fondos. Si se considera una tasa del 19,50% por canales electrónicos, el resultado sobre $5 millones es de una ganancia de $240.410,96. En contraste, una inversión en una sucursal del Banco Nación con una TNA de 16,50% generará $203.424,66 en el mismo periodo. Esta diferencia se traduce en casi tres puntos porcentuales de tasa anual y representa un impacto notable cuando se trata de capitales elevados.
Es importante tener en cuenta que el resultado final está condicionado a que el depósito se mantenga intacto durante los 90 días, dado que el plazo fijo tradicional no permite cancelaciones anticipadas. Existen alternativas con posibilidad de precancelación, sin embargo, sus condiciones y rendimientos varían. Además, la TNA no se traduce exactamente en el rendimiento esperado si se tiene en cuenta la reinversión de intereses. La tasa efectiva anual ofrece una proyección más ajustada, ya que considera capitalizaciones sucesivas, algo que no se refleja en una única colocación a 90 días.
El comparador del BCRA recopila las TNA proporcionadas por las entidades bancarias para plazos fijos tradicionales a 30 días, con datos que se actualizan conforme a la información que los bancos envían al organismo, lo que puede provocar modificaciones a lo largo del mes. Entre las principales entidades, las tasas nominales anuales que se informan son las siguientes:
La clave radica en cómo se establece el rendimiento. En un plazo fijo tradicional, se asegura desde el inicio una TNA en pesos, lo que permite al inversor conocer de antemano la cantidad a recibir al vencimiento, siempre que se mantenga el depósito hasta la fecha acordada.
Por otro lado, el plazo fijo UVA ajusta el capital con base en la Unidad de Valor Adquisitivo (UVA), que está vinculada al Coeficiente de Estabilización de Referencia (CER) y a la variación de precios. El BCRA impone un plazo mínimo de 90 días para este tipo de inversión. Por lo tanto, el resultado final dependerá de la evolución del índice en ese período, además de la tasa adicional que proporcione cada banco.
Así, la distinción se centra en el riesgo que asume cada ahorrista en relación con la evolución de los precios. Mientras el plazo fijo tradicional permite conocer el rendimiento nominal desde el principio, el UVA tiene como objetivo seguir el curso de la inflación a través del ajuste del capital, dejando el monto final en pesos indefinido al momento de la constitución.
